LSDFi является продуктом Децентрализованных финансов на основе LSD. С помощью LSD, застейкеры могут преобразовать застейканный ETH в торгуемые активы, разблокировать ликвидность и снизить порог для стейкинга. Пользователи могут застейкать любое количество ETH, получить LSD и использовать LSD для получения нескольких доходов.
LSDFi стоит за Децентрализованными финансами (DeFi) Лего, а комбинация DeFi стоит за Лего доходности. Новые участники привлекают пользователей за стейкать ETH/LSD через стимулы или используя свои собственные токены, чтобы получить долю на рынке и контроль над LSD. Некоторые проекты используют динамические механизмы стимулов, чтобы побудить пользователей выбирать небольшие децентрализованные платформы для стейкинга, чтобы увеличить степень децентрализации валидаторов.
LSDFi имеет пять основных форм:
LP (доход 10%+)
Перед обновлением Шанхая LSD нельзя было напрямую обменять на ETH, многие проекты DeFi создавали ликвидные пулы LSD-ETH. Базовая доходность обычно не превышает 5%, в основном за счет субсидий токенов для повышения APY. Застейкать может получить сетевые награды и вознаграждения за LP. С увеличением базы LSD после обновления Шанхая масштаб LP может дополнительно расшириться.
Циклическое кредитование (доход 10%+)
Путем циклической операции между AAVE и некоторой ликвидной платформой за стейкинг, провести кредитное противостояние на основной сети Ethereum после слияния. Конкретные шаги включают:
застейкать ETH получить LSD
Внести LSD на платформу кредитования и занять ETH
Повторите вышеуказанные действия
Хотя риск ликвидации высок, доходность значительная. Фактический APR зависит от количества циклов. Теоретически все кредитные протоколы могут быть реализованы, в будущем могут появиться автоматизированные продукты для циклического кредитования.
Агрегация доходов (10%+)
Некоторые старые проекты Децентрализованные финансы, такие как один агрегатор доходности, повышают APY LSD до 5.89% за счет создания ликвидностного пула на одном DEX. Пользователи могут прямо застекивать LSD, текущая стоимость пула составляет около 16.4 миллионов долларов. Такие проекты повышают общую доходность, агрегируя доходы с нескольких платформ и предоставляя дополнительные субсидии.
Традиционные проекты Децентрализованные финансы также косвенно отражают важность этого сегмента, погружаясь в область LSD.
Многоуровневое застейкание (доход неизвестен)
Некоторые многоуровневые стейкинг-протоколы предлагают различные способы стейкинга, включая ликвидный стейкинг и сверхликвидный стейкинг. Сверхликвидный стейкинг позволяет стейкать пары LP, в частности, включает:
LSD заステкать: активы, уже заステканные на некоторых платформах, снова заステкиваются
LSD LP застекировать: если токен LSD-ETH LP на каком-либо DEX снова застекировать
Стимулирующий проект LSDFi
Эти проекты повышают эффективность капитала за счет использования кредитного плеча, структурированных стратегий, опционов, деривативов на облигации и т. д., или привлекают сбережения с высоким APY для достижения конкретных целей.
Например:
Некоторые DeFi доходные протоколы позволяют пользователям выполнять различные стратегии управления доходами, предоставлять услуги по застейкать и ликвидные пулы. Пользователи могут купить ETH ниже рыночной цены и заблокировать его на определённый срок, чтобы получить прибыль от разницы цен, одновременно получая дополнительный доход, предоставляя ликвидность. В настоящее время скидочная цена проекта составляет около 12,5% (срок блокировки около года), годовая доходность ликвидного пула близка к 95,7%, но высокая APY в основном обусловлена субсидиями токенов проекта.
Также есть несколько проектов, стремящихся повысить степень децентрализации валидаторов. Через динамическое распределение стимулов для платформ LSD с меньшей долей рынка предлагаются более высокие вознаграждения, что побуждает пользователей выбирать небольшие платформы для застейкания, тем самым достигая децентрализации валидаторов.
Другие инновационные проекты LSDFi включают:
LSD активы DEX
Платформа для торговли производными LSD
LSD агрегатор
Разнообразные продукты индексирования LSD
Продукт стратегии с использованием кредитного плеча LSD
В целом, сфера LSDFi быстро развивается, и все проекты борются за долю рынка LSD и влияние. Высокие доходы могут сохраняться в течение некоторого времени, но долгосрочная устойчивость проектов все еще под вопросом. В будущем может сформироваться продуктовая система с разными уровнями доходности, от низкорисковых и низкодохоных до высокорисковых и высокодоходных. Эта битва за LSD может продолжаться до тех пор, пока ставка стейкинга эфириума не стабилизируется выше 25%.
Посмотреть Оригинал
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
16 Лайков
Награда
16
8
Репост
Поделиться
комментарий
0/400
SatoshiLegend
· 08-12 17:17
Технический анализ структуры показывает: это всего лишь копия MEV-установки.
Посмотреть ОригиналОтветить0
ApeDegen
· 08-12 12:01
Снова клиповые купоны!
Посмотреть ОригиналОтветить0
RunWithRugs
· 08-10 11:56
Все же открывать про'ов бизнес надежнее
Посмотреть ОригиналОтветить0
MoonlightGamer
· 08-10 02:05
Малые проекты не могут себе этого позволить, только ETH один большой папочка!
Посмотреть ОригиналОтветить0
SandwichHunter
· 08-10 01:51
Снова новая игрушка для неудачников.
Посмотреть ОригиналОтветить0
OfflineValidator
· 08-10 01:50
Еще одно произведение, основанное на спекуляциях.
Посмотреть ОригиналОтветить0
MetamaskMechanic
· 08-10 01:40
Это новая форма игры в DeFi, динамика довольно высокая.
Полный анализ экосистемы LSDFi: пять основных моделей от основ до инноваций
LSDFi является продуктом Децентрализованных финансов на основе LSD. С помощью LSD, застейкеры могут преобразовать застейканный ETH в торгуемые активы, разблокировать ликвидность и снизить порог для стейкинга. Пользователи могут застейкать любое количество ETH, получить LSD и использовать LSD для получения нескольких доходов.
LSDFi стоит за Децентрализованными финансами (DeFi) Лего, а комбинация DeFi стоит за Лего доходности. Новые участники привлекают пользователей за стейкать ETH/LSD через стимулы или используя свои собственные токены, чтобы получить долю на рынке и контроль над LSD. Некоторые проекты используют динамические механизмы стимулов, чтобы побудить пользователей выбирать небольшие децентрализованные платформы для стейкинга, чтобы увеличить степень децентрализации валидаторов.
LSDFi имеет пять основных форм:
Перед обновлением Шанхая LSD нельзя было напрямую обменять на ETH, многие проекты DeFi создавали ликвидные пулы LSD-ETH. Базовая доходность обычно не превышает 5%, в основном за счет субсидий токенов для повышения APY. Застейкать может получить сетевые награды и вознаграждения за LP. С увеличением базы LSD после обновления Шанхая масштаб LP может дополнительно расшириться.
Путем циклической операции между AAVE и некоторой ликвидной платформой за стейкинг, провести кредитное противостояние на основной сети Ethereum после слияния. Конкретные шаги включают:
Хотя риск ликвидации высок, доходность значительная. Фактический APR зависит от количества циклов. Теоретически все кредитные протоколы могут быть реализованы, в будущем могут появиться автоматизированные продукты для циклического кредитования.
Некоторые старые проекты Децентрализованные финансы, такие как один агрегатор доходности, повышают APY LSD до 5.89% за счет создания ликвидностного пула на одном DEX. Пользователи могут прямо застекивать LSD, текущая стоимость пула составляет около 16.4 миллионов долларов. Такие проекты повышают общую доходность, агрегируя доходы с нескольких платформ и предоставляя дополнительные субсидии.
Традиционные проекты Децентрализованные финансы также косвенно отражают важность этого сегмента, погружаясь в область LSD.
Некоторые многоуровневые стейкинг-протоколы предлагают различные способы стейкинга, включая ликвидный стейкинг и сверхликвидный стейкинг. Сверхликвидный стейкинг позволяет стейкать пары LP, в частности, включает:
Эти проекты повышают эффективность капитала за счет использования кредитного плеча, структурированных стратегий, опционов, деривативов на облигации и т. д., или привлекают сбережения с высоким APY для достижения конкретных целей.
Например:
Некоторые DeFi доходные протоколы позволяют пользователям выполнять различные стратегии управления доходами, предоставлять услуги по застейкать и ликвидные пулы. Пользователи могут купить ETH ниже рыночной цены и заблокировать его на определённый срок, чтобы получить прибыль от разницы цен, одновременно получая дополнительный доход, предоставляя ликвидность. В настоящее время скидочная цена проекта составляет около 12,5% (срок блокировки около года), годовая доходность ликвидного пула близка к 95,7%, но высокая APY в основном обусловлена субсидиями токенов проекта.
Также есть несколько проектов, стремящихся повысить степень децентрализации валидаторов. Через динамическое распределение стимулов для платформ LSD с меньшей долей рынка предлагаются более высокие вознаграждения, что побуждает пользователей выбирать небольшие платформы для застейкания, тем самым достигая децентрализации валидаторов.
Другие инновационные проекты LSDFi включают:
В целом, сфера LSDFi быстро развивается, и все проекты борются за долю рынка LSD и влияние. Высокие доходы могут сохраняться в течение некоторого времени, но долгосрочная устойчивость проектов все еще под вопросом. В будущем может сформироваться продуктовая система с разными уровнями доходности, от низкорисковых и низкодохоных до высокорисковых и высокодоходных. Эта битва за LSD может продолжаться до тех пор, пока ставка стейкинга эфириума не стабилизируется выше 25%.