A evolução do empréstimo descentralizado: de ETHLend a Aave V4
No campo das finanças descentralizadas ( DeFi ), o empréstimo sempre foi uma das funções principais. Em meados de maio de 2024, o valor total bloqueado ( TVL ) no setor de empréstimos atingiu 29,586 milhões de dólares, representando 36% do total de TVL do DeFi. Como um dos principais participantes do mercado de empréstimos DeFi, o desempenho da Aave é especialmente notável. No primeiro trimestre de 2024, o total de empréstimos da Aave atingiu 6,1 bilhões de dólares, com um aumento de 79% em relação ao trimestre anterior, superando em muito a média do mercado. Durante o mesmo período, a receita de empréstimos cresceu 40%, atingindo 34,9 milhões de dólares, mantendo a posição de liderança no setor.
A evolução da Aave remonta a maio de 2017, quando Stani Kulechov fundou o projeto ETHLend. No final de 2018, o ETHLend se transformou para o modelo de contrato ponto a ponto (P2C), introduzindo pools de liquidez, e foi renomeado para Aave. Em 2020, a Aave foi oficialmente lançada. Em novembro de 2023, a Aave Companies foi renomeada para Avara e começou a lançar gradualmente novos negócios, incluindo a stablecoin GHO, o protocolo de rede social Lens e a plataforma de empréstimos para instituições Aave Arc.
Atualmente, a versão Aave V3 está a funcionar de forma estável, com serviços expandidos para 12 blockchains diferentes. Em maio de 2024, a Aave Labs anunciou a proposta de atualização para a versão V4. De acordo com os dados da Defillama, até 15 de maio de 2024, a Aave ocupa o terceiro lugar em TVL no setor DeFi, alcançando 10.694 milhões de dólares.
O modelo de negócio central da Aave é realizar empréstimos de contratos ponto a ponto de ativos criptográficos através de um modelo de taxa de juros dinâmica e um fundo de liquidez. Da versão V1 à V3, a Aave está constantemente otimizando sua arquitetura e funcionalidades. A versão V2 introduziu a tokenização da dívida e o empréstimo relâmpago V2, que se espera que reduza as taxas de Gas em 15-20%. A versão V3 melhora ainda mais a eficiência do uso de capital, introduzindo funções inovadoras como o modo eficiente, modo isolado e portal.
A próxima versão V4 está programada para adotar uma nova arquitetura, introduzindo uma camada de liquidez unificada, controle de taxa de juro difusa, integração nativa de GHO e design da Aave Network. A camada de liquidez unificada visa resolver o problema da dispersão de liquidez causado pelas atualizações de versão, permitindo que diferentes módulos funcionais extraiam liquidez dela. A funcionalidade de prêmio de liquidez ajustará dinamicamente a taxa de juro dos empréstimos com base na situação de risco dos ativos colaterais. O mecanismo de controle de taxa de juro difusa permitirá uma gestão de taxa de juro mais flexível, ajustando automaticamente a inclinação e os pontos de inflexão da curva de taxa de juro.
Além do negócio central de empréstimos, a Aave também está ativamente a expandir para outras áreas de DeFi. O stablecoin GHO, lançado em julho de 2023, conseguiu restaurar o seu anexo com sucesso em fevereiro de 2024 após uma série de medidas. A Aave está a esforçar-se para aprofundar a integração do GHO com a plataforma, promovendo a sua aplicação em cenários mais amplos. O protocolo de rede social Lens também demonstrou o potencial da Aave em reformular a interação nas redes sociais.
Em termos de base de usuários, desde 2021, Aave passou por duas rodadas de crescimento significativo, principalmente devido ao lançamento da versão V3, à recuperação do mercado e ao lançamento do GHO. Até 15 de maio de 2024, Aave V3 possui 14.752 usuários, superando em muito os 186 usuários da V2. Em termos de volume de transações, o volume de transações da Aave em abril de 2024 alcançou 26,588 bilhões de dólares, um aumento de 16,9% em relação a março, mostrando um forte impulso de crescimento.
Embora a Aave mantenha uma posição de liderança no espaço de empréstimos DeFi, também enfrenta vários desafios. A concorrência no mercado de empréstimos entre cadeias está a aumentar, com protocolos como o Radiant a posicionarem-se à frente. O surgimento de soluções de empréstimo inovadoras, como os empréstimos relâmpago e os empréstimos entre cadeias, pode afetar o crescimento de usuários e a quota de mercado da Aave. Além disso, a integração do GHO com a funcionalidade de empréstimos da Aave ainda precisa ser fortalecida para maximizar seu papel no ecossistema.
Olhando para o futuro, a Aave precisa de continuar a inovar para consolidar a sua posição no mercado. As estratégias que podem ser adotadas incluem: reforçar o núcleo do negócio de empréstimos, promover a integração profunda do GHO com a plataforma, estabelecer a Aave Network com o design da versão V4, assim como expandir o ecossistema de negócios não relacionados a empréstimos. Com essas medidas, a Aave tem potencial para manter uma posição de liderança na crescente competição DeFi, promovendo o desenvolvimento adicional das finanças descentralizadas.
Esta página pode conter conteúdo de terceiros, que é fornecido apenas para fins informativos (não para representações/garantias) e não deve ser considerada como um endosso de suas opiniões pela Gate nem como aconselhamento financeiro ou profissional. Consulte a Isenção de responsabilidade para obter detalhes.
19 Curtidas
Recompensa
19
7
Repostar
Compartilhar
Comentário
0/400
AirdropGrandpa
· 08-16 12:37
Original de até à lua Não falta dinheiro
Ver originalResponder0
ShibaMillionairen't
· 08-16 02:00
O nosso irmão aave já devia ter sido atualizado.
Ver originalResponder0
MEV_Whisperer
· 08-16 01:54
em alta TVL ainda é melhor comprar mais aave
Ver originalResponder0
TokenSherpa
· 08-16 01:50
para ser sincero, os números de tvl falam por si mesmos... aave continua a arrasar após todos estes anos
Ver originalResponder0
GasFeeCryer
· 08-16 01:48
Mais um dia a queimar gás. Que sofrimento!
Ver originalResponder0
ForkTongue
· 08-16 01:46
bull ah pai do empréstimo pai
Ver originalResponder0
FOMOSapien
· 08-16 01:32
aave já Tudo em, não posso deixar de dizer aquela onda
A atualização Aave V4 está próxima Descentralização do gigante do empréstimo inovando sem parar
A evolução do empréstimo descentralizado: de ETHLend a Aave V4
No campo das finanças descentralizadas ( DeFi ), o empréstimo sempre foi uma das funções principais. Em meados de maio de 2024, o valor total bloqueado ( TVL ) no setor de empréstimos atingiu 29,586 milhões de dólares, representando 36% do total de TVL do DeFi. Como um dos principais participantes do mercado de empréstimos DeFi, o desempenho da Aave é especialmente notável. No primeiro trimestre de 2024, o total de empréstimos da Aave atingiu 6,1 bilhões de dólares, com um aumento de 79% em relação ao trimestre anterior, superando em muito a média do mercado. Durante o mesmo período, a receita de empréstimos cresceu 40%, atingindo 34,9 milhões de dólares, mantendo a posição de liderança no setor.
A evolução da Aave remonta a maio de 2017, quando Stani Kulechov fundou o projeto ETHLend. No final de 2018, o ETHLend se transformou para o modelo de contrato ponto a ponto (P2C), introduzindo pools de liquidez, e foi renomeado para Aave. Em 2020, a Aave foi oficialmente lançada. Em novembro de 2023, a Aave Companies foi renomeada para Avara e começou a lançar gradualmente novos negócios, incluindo a stablecoin GHO, o protocolo de rede social Lens e a plataforma de empréstimos para instituições Aave Arc.
Atualmente, a versão Aave V3 está a funcionar de forma estável, com serviços expandidos para 12 blockchains diferentes. Em maio de 2024, a Aave Labs anunciou a proposta de atualização para a versão V4. De acordo com os dados da Defillama, até 15 de maio de 2024, a Aave ocupa o terceiro lugar em TVL no setor DeFi, alcançando 10.694 milhões de dólares.
O modelo de negócio central da Aave é realizar empréstimos de contratos ponto a ponto de ativos criptográficos através de um modelo de taxa de juros dinâmica e um fundo de liquidez. Da versão V1 à V3, a Aave está constantemente otimizando sua arquitetura e funcionalidades. A versão V2 introduziu a tokenização da dívida e o empréstimo relâmpago V2, que se espera que reduza as taxas de Gas em 15-20%. A versão V3 melhora ainda mais a eficiência do uso de capital, introduzindo funções inovadoras como o modo eficiente, modo isolado e portal.
A próxima versão V4 está programada para adotar uma nova arquitetura, introduzindo uma camada de liquidez unificada, controle de taxa de juro difusa, integração nativa de GHO e design da Aave Network. A camada de liquidez unificada visa resolver o problema da dispersão de liquidez causado pelas atualizações de versão, permitindo que diferentes módulos funcionais extraiam liquidez dela. A funcionalidade de prêmio de liquidez ajustará dinamicamente a taxa de juro dos empréstimos com base na situação de risco dos ativos colaterais. O mecanismo de controle de taxa de juro difusa permitirá uma gestão de taxa de juro mais flexível, ajustando automaticamente a inclinação e os pontos de inflexão da curva de taxa de juro.
Além do negócio central de empréstimos, a Aave também está ativamente a expandir para outras áreas de DeFi. O stablecoin GHO, lançado em julho de 2023, conseguiu restaurar o seu anexo com sucesso em fevereiro de 2024 após uma série de medidas. A Aave está a esforçar-se para aprofundar a integração do GHO com a plataforma, promovendo a sua aplicação em cenários mais amplos. O protocolo de rede social Lens também demonstrou o potencial da Aave em reformular a interação nas redes sociais.
Em termos de base de usuários, desde 2021, Aave passou por duas rodadas de crescimento significativo, principalmente devido ao lançamento da versão V3, à recuperação do mercado e ao lançamento do GHO. Até 15 de maio de 2024, Aave V3 possui 14.752 usuários, superando em muito os 186 usuários da V2. Em termos de volume de transações, o volume de transações da Aave em abril de 2024 alcançou 26,588 bilhões de dólares, um aumento de 16,9% em relação a março, mostrando um forte impulso de crescimento.
Embora a Aave mantenha uma posição de liderança no espaço de empréstimos DeFi, também enfrenta vários desafios. A concorrência no mercado de empréstimos entre cadeias está a aumentar, com protocolos como o Radiant a posicionarem-se à frente. O surgimento de soluções de empréstimo inovadoras, como os empréstimos relâmpago e os empréstimos entre cadeias, pode afetar o crescimento de usuários e a quota de mercado da Aave. Além disso, a integração do GHO com a funcionalidade de empréstimos da Aave ainda precisa ser fortalecida para maximizar seu papel no ecossistema.
Olhando para o futuro, a Aave precisa de continuar a inovar para consolidar a sua posição no mercado. As estratégias que podem ser adotadas incluem: reforçar o núcleo do negócio de empréstimos, promover a integração profunda do GHO com a plataforma, estabelecer a Aave Network com o design da versão V4, assim como expandir o ecossistema de negócios não relacionados a empréstimos. Com essas medidas, a Aave tem potencial para manter uma posição de liderança na crescente competição DeFi, promovendo o desenvolvimento adicional das finanças descentralizadas.