Maple Finance: Gestão de ativos na cadeia para a era do capital institucional
Resumo dos Pontos Chave
Com a constante entrada de investidores institucionais no mercado de criptomoedas, a demanda por soluções de gestão de ativos que atendam aos padrões financeiros tradicionais está a aumentar. A Maple Finance surgiu para preencher esta lacuna, estabelecendo-se como uma plataforma de gestão de ativos na cadeia.
Maple não é apenas uma conexão entre credores e devedores. Ela realiza uma avaliação estruturada dos mutuários e gerencia estrategicamente as garantias, fazendo com que funcione mais como uma empresa de gestão de ativos tradicional. Recentemente, a Maple também expandiu sua linha de produtos, lançando um produto de rendimento em Bitcoin, que transforma o Bitcoin de um ativo de posse passiva em um ativo gerador de rendimento.
À medida que mais instituições entram no campo das criptomoedas, plataformas de gestão de ativos bem preparadas como a Maple Finance têm a esperança de estabelecer relações institucionais precoces - essa vantagem pode se transformar em uma posição de liderança no mercado a longo prazo.
1. A demanda do mercado de criptomoedas por gestão de ativos
No setor financeiro tradicional, investidores que detêm grandes ativos normalmente dependem de corretoras para serviços profissionais de gestão de ativos - essa é uma estratégia amplamente adotada. Mas considere outra situação: suponha que você é o CEO de uma empresa e já adquiriu uma grande quantidade de bitcoins. Como você gerenciaria esses ativos de forma eficaz?
No início, opções como staking ou empréstimos diretos parecem viáveis. Mas na prática, gerenciar grandes volumes de ativos criptográficos é complexo e propenso a erros. Isso geralmente requer profissionais e controles operacionais robustos. As pessoas podem considerar a gestão profissional de ativos, semelhante ao setor financeiro tradicional. No entanto, há outro desafio: no mercado de criptomoedas, instituições de gestão de ativos estruturadas e confiáveis são extremamente escassas.
Esta lacuna apresenta uma oportunidade clara para a gestão de ativos criptográficos. Aplicar modelos comprovados das finanças tradicionais aos ativos digitais pode libertar um enorme potencial de mercado. À medida que a participação institucional no espaço das criptomoedas se aprofunda, a demanda por gestão de ativos profissional e estruturada está se tornando crucial.
Com a aceleração da participação institucional no espaço cripto, essa demanda está se tornando cada vez mais significativa. Um exemplo chave é a compra em grande escala de Bitcoin por uma empresa que começou em 2020. Este impulso foi ainda mais reforçado após a aprovação do ETF de Bitcoin à vista nos Estados Unidos e em Hong Kong em 2024.
Assim, um mercado que antes era dominado por investidores de retalho está a aproximar-se do seu limite. O ambiente atual requer soluções de gestão de ativos profissionais personalizadas para as necessidades institucionais.
A Maple Finance foi criada precisamente para atender a essa demanda. Fundada em 2019, a Maple combina conhecimentos tradicionais de finanças com infraestrutura de blockchain e estabeleceu de forma constante sua posição como fornecedora líder de gestão de ativos na cadeia.
2. na cadeia ativos gestão: Maple Finance
A estrutura do Maple Finance é clara e simples. Ela conecta provedores de fundos (LP) com mutuários institucionais, facilitando empréstimos na cadeia baseados em crédito.
Isto levanta uma questão chave: na finança tradicional, a gestão de activos geralmente envolve a diversificação do portfólio dos clientes em acções, obrigações, imóveis e outras ferramentas, a fim de gerir o risco e alcançar um crescimento de valor a longo prazo.
Neste contexto, uma plataforma especializada em intermediação de empréstimos pode ser considerada uma verdadeira empresa de gestão de ativos?
Após examinar a operação real da Maple Finance, a resposta torna-se mais clara. A plataforma adotou práticas de gestão de ativos profissionais que vão além da simples intermediação de empréstimos. Ela realiza uma avaliação de crédito minuciosa dos mutuários institucionais e toma decisões estratégicas sobre a alocação de fundos e os termos dos empréstimos.
Durante todo o processo de empréstimo, a Maple também realiza uma gestão ativa de fundos, utilizando mecanismos como a garantia de colateral e o re-empréstimo. Este modelo operacional claramente vai além de um simples intermediário de empréstimos, aproximando-se mais das funções de uma moderna empresa de gestão de ativos.
3. Os principais participantes e o mecanismo operacional da Maple Finance
O Maple Finance pode operar como uma instituição de gestão de ativos na cadeia ( e não apenas como um intermediário de empréstimos ), devido à sua estrutura de participantes claramente definida e a um quadro operacional sistemático. Os produtos do Maple são construídos em torno de três papéis-chave dos participantes:
A Maple Finance, como uma instituição de gestão de ativos na cadeia ( e não apenas como um intermediário de empréstimos ), tem seu papel fundamentado em sua estrutura clara de participantes e uma estrutura operacional sistemática. Seu modelo de produto é construído em torno de três papéis principais de participantes:
Esta estrutura reflete os mecanismos de proteção existentes nas finanças tradicionais. Nos negócios de empréstimos corporativos dos bancos, os depositantes fornecem fundos, as empresas solicitam empréstimos, e a equipe interna de crédito avalia sua saúde financeira. Os acionistas, por sua vez, participam das decisões de governança que influenciam a direção da instituição.
O funcionamento do Maple Finance é semelhante. Quando um mutuário solicita um empréstimo, a equipe de crédito do Maple estabelece os termos com base na relação de colateral e na qualidade dos ativos. Os credores fornecem fundos, funcionando de maneira semelhante aos depositantes, enquanto os detentores de $SYRUP assumem um papel de governança semelhante ao dos acionistas, participando da tomada de decisões a nível do protocolo.
Uma diferença chave é que os detentores de $SYRUP também receberão recompensas de staking financiadas pela receita do protocolo. Vale a pena notar que 20% da receita é alocada para recompra, para apoiar estas recompensas.
Considere um exemplo concreto. O principal formador de mercado TIGER 77 precisa de 10 milhões de dólares em capital operacional para expandir suas posições de negociação em momentos de maior volatilidade do mercado. No entanto, os bancos tradicionais recusaram o pedido, alegando confiança limitada no setor de criptomoedas - resultando na incapacidade de TIGER 77 de obter os fundos necessários.
O departamento de empréstimos e consultoria da Maple Finance, Maple Direct, fecha esta lacuna através do seu produto corporativo de alto rendimento (High-Yield Corporate Product). Investidores qualificados que reconhecem o desempenho da Maple Direct depositaram 10 milhões de USDC no pool de empréstimos.
Quando o TIGER 77 solicita um empréstimo, a Maple Direct realiza uma avaliação de crédito abrangente, analisando a situação financeira da empresa, o histórico operacional e a situação de risco. Após a avaliação, foi aprovado um empréstimo de 10 milhões de USDC, com Ethereum como colateral, a uma taxa de 12,5%.
Após a execução do empréstimo, a distribuição de receita começa. O TIGER 77 paga juros mensais, dos quais a Maple Direct retém 12% como taxa de gestão. Os juros restantes são distribuídos aos investidores qualificados.
Aqui, a diferenciação do Maple torna-se claramente visível. Ele vai além do básico de intermediário de empréstimos, gerenciando ativamente as garantias - incluindo o aumento da eficiência de capital através de empréstimos secundários e staking de garantias. Em certos casos, o Maple também constrói empréstimos com base na garantia corporativa da empresa mãe ( em vez de garantias tradicionais ).
Na verdade, os serviços oferecidos pela Maple podem ser comparados aos das instituições financeiras tradicionais. Ela gere ativamente os fundos, e não apenas conecta credores e devedores. Essa abordagem reforça a posição da Maple como uma empresa de gestão de ativos de nível institucional confiável, e não apenas como mais uma plataforma de empréstimos DeFi.
4. Produtos principais da Maple Finance
4.1. Maple Institucional
A Maple Finance estabeleceu sua posição como uma entidade legítima de gestão de ativos na cadeia, oferecendo uma variedade de produtos estruturados. Seus produtos são principalmente divididos em duas grandes categorias: produtos de empréstimo e produtos de gestão de ativos, cada uma projetada para atender diferentes níveis de tolerância ao risco e objetivos de retorno dos investidores.
Primeira classe - produtos de empréstimo - inclui o Maple Blue Chip ( e o produto de Alto Rendimento ). A linha de produtos Blue Chip é projetada para investidores conservadores que valorizam a preservação de capital. Aceita apenas ativos maduros como garantia, como Bitcoin e Ethereum, e segue práticas rigorosas de gestão de risco.
Em comparação, os produtos de alto rendimento são direcionados a investidores que buscam retornos mais altos e estão dispostos a assumir maiores riscos. A sua estratégia central envolve a gestão ativa de ativos sobrecolateralizados — através de staking ou empréstimos secundários — para gerar rendimentos adicionais, em vez de simplesmente manter a garantia.
A segunda categoria de produtos da Maple Finance - gestão de ativos - começou com seu produto BTC Yield (, que tem um rendimento de ) BTC. Este produto foi lançado no início deste ano, em resposta à crescente demanda institucional por Bitcoin. Sua proposta de valor é simples: as instituições não precisam manter Bitcoin de forma passiva, mas podem depositar BTC para ganhar juros, gerando rendimento a partir de ativos existentes.
Isso naturalmente levanta uma questão: se as instituições podem comprar e manter Bitcoin diretamente, por que não gerenciá-lo elas mesmas? A resposta reside nas limitações práticas - principalmente na falta de infraestrutura tecnológica ou conhecimento operacional especializado para gerar segurança.
Os produtos de rendimento em Bitcoin da Maple Finance utilizam a dupla aposta (dual staking) fornecida pelo Core DAO. Neste modelo, as instituições armazenam com segurança os seus Bitcoins em certos custodiante de nível institucional, obtendo recompensas de staking ao comprometerem-se a não movimentar os seus ativos durante um período determinado. Em resumo, as instituições bloqueiam os seus ativos com segurança e obtêm rendimento.
No entanto, o processo real de operação é mais complexo do que parece. Por trás da simples aparência de "ganhar rendimento com Bitcoin", existe uma série de passos técnicos e operacionais - firmar contratos com instituições de custódia, participar no staking do Core DAO e converter as recompensas de staking de $CORE em dinheiro. Cada passo requer conhecimento especializado, e a maioria das instituições não possui esse conhecimento internamente.
Isso reflete um padrão familiar no sistema financeiro tradicional. Embora as empresas possam gerenciar ativos diretamente, elas geralmente dependem de empresas de gestão de ativos especializadas para realizar esse trabalho de forma eficiente e segura. No setor das criptomoedas, a demanda por esse tipo de especialização é ainda maior - considerando a complexidade técnica, supervisão regulatória, segurança e gestão de riscos, entre outros aspectos.
A Maple Finance planeia expandir-se para uma gama mais ampla de produtos de gestão de ativos, começando com produtos de rendimento em Bitcoin. Esta estratégia é crucial para fechar a lacuna entre os investidores institucionais e o mercado de criptomoedas, abordando uma necessidade que há muito não era satisfeita.
Ao fornecer serviços abrangentes e geridos de forma profissional, a Maple permite que as instituições busquem retornos estáveis a partir de ativos digitais — sem desviar o foco do seu core business.
( 4.2 xaropeUSDC
Os produtos discutidos até agora são principalmente direcionados a investidores qualificados, limitando o acesso aos investidores de varejo em geral. Para resolver esse problema, a Maple Finance lançou o syrupUSDC e o syrupUSDT — que são pools de liquidez voltados para investidores de varejo, baseados na infraestrutura de empréstimo existente da Maple e na rede de tomadores.
Os fundos angariados através do syrupUSDC serão emprestados a mutuários institucionais provenientes dos pools blue chip e de alto rendimento da Maple, que aceitam o mesmo processo de avaliação de crédito que os outros produtos da Maple. Os juros gerados por estes empréstimos são diretamente distribuídos aos depositantes do syrupUSDC.
Embora a estrutura dos produtos institucionais seja semelhante à da Maple, o pool syrup é gerido de forma independente. Este design reduz a barreira de entrada para utilizadores individuais, mantendo a rigorosidade operacional dos produtos institucionais, ao mesmo tempo que aumenta a acessibilidade sem comprometer a estabilidade estrutural.
Embora a taxa de retorno seja ligeiramente inferior ao nível oferecido aos participantes institucionais, a Maple introduziu o sistema de recompensas "Drips" para aumentar o envolvimento a longo prazo. Os Drips oferecem recompensas adicionais em tokens, calculadas em forma de juros compostos a cada quatro horas. No final de cada temporada, os pontos podem ser convertidos em tokens SYRUP. Através deste mecanismo de incentivos e uma estratégia de captação de recursos ativa, a Maple Finance atraiu cerca de 1.9 bilhões de USDC e USDT.
Em suma, syrupUSDC/USDT estende produtos de nível institucional aos investidores retalhistas, combinando acessibilidade com um mecanismo de recompensas estruturado. Ao integrar Drips, a Maple demonstra uma compreensão profunda da dinâmica de participação no Web3, oferecendo um modelo que incentiva a participação contínua enquanto mantém a disciplina financeira.
![Análise Profunda do Maple Finance: Gestão de Ativos na Cadeia na Era do Capital Institucional])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-8e74c11aa1251a5883c006fdfe3ea9fa.webp###
5. Vantagens diferenciadoras chave da Maple Finance
A principal vantagem diferenciadora da Maple Finance reside na implementação de seu sistema de nível institucional totalmente implantado na cadeia. A Maple não se baseia apenas em protocolos de empréstimo algorítmico, mas combina a infraestrutura na cadeia com o conhecimento especializado humano, criando um ambiente que atende aos padrões institucionais.
( 5.1. Serviço desenvolvido por especialistas em finanças tradicionais
Esta distinção começa na composição da equipa da Maple. Muitas plataformas de finanças na cadeia carecem de profissionais com formação em finanças tradicionais. Embora essa experiência não seja absolutamente necessária.
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Maple Finance: na cadeia gestão de ativos lidera uma nova era de investimento institucional
Maple Finance: Gestão de ativos na cadeia para a era do capital institucional
Resumo dos Pontos Chave
Com a constante entrada de investidores institucionais no mercado de criptomoedas, a demanda por soluções de gestão de ativos que atendam aos padrões financeiros tradicionais está a aumentar. A Maple Finance surgiu para preencher esta lacuna, estabelecendo-se como uma plataforma de gestão de ativos na cadeia.
Maple não é apenas uma conexão entre credores e devedores. Ela realiza uma avaliação estruturada dos mutuários e gerencia estrategicamente as garantias, fazendo com que funcione mais como uma empresa de gestão de ativos tradicional. Recentemente, a Maple também expandiu sua linha de produtos, lançando um produto de rendimento em Bitcoin, que transforma o Bitcoin de um ativo de posse passiva em um ativo gerador de rendimento.
À medida que mais instituições entram no campo das criptomoedas, plataformas de gestão de ativos bem preparadas como a Maple Finance têm a esperança de estabelecer relações institucionais precoces - essa vantagem pode se transformar em uma posição de liderança no mercado a longo prazo.
1. A demanda do mercado de criptomoedas por gestão de ativos
No setor financeiro tradicional, investidores que detêm grandes ativos normalmente dependem de corretoras para serviços profissionais de gestão de ativos - essa é uma estratégia amplamente adotada. Mas considere outra situação: suponha que você é o CEO de uma empresa e já adquiriu uma grande quantidade de bitcoins. Como você gerenciaria esses ativos de forma eficaz?
No início, opções como staking ou empréstimos diretos parecem viáveis. Mas na prática, gerenciar grandes volumes de ativos criptográficos é complexo e propenso a erros. Isso geralmente requer profissionais e controles operacionais robustos. As pessoas podem considerar a gestão profissional de ativos, semelhante ao setor financeiro tradicional. No entanto, há outro desafio: no mercado de criptomoedas, instituições de gestão de ativos estruturadas e confiáveis são extremamente escassas.
Esta lacuna apresenta uma oportunidade clara para a gestão de ativos criptográficos. Aplicar modelos comprovados das finanças tradicionais aos ativos digitais pode libertar um enorme potencial de mercado. À medida que a participação institucional no espaço das criptomoedas se aprofunda, a demanda por gestão de ativos profissional e estruturada está se tornando crucial.
Com a aceleração da participação institucional no espaço cripto, essa demanda está se tornando cada vez mais significativa. Um exemplo chave é a compra em grande escala de Bitcoin por uma empresa que começou em 2020. Este impulso foi ainda mais reforçado após a aprovação do ETF de Bitcoin à vista nos Estados Unidos e em Hong Kong em 2024.
Assim, um mercado que antes era dominado por investidores de retalho está a aproximar-se do seu limite. O ambiente atual requer soluções de gestão de ativos profissionais personalizadas para as necessidades institucionais.
A Maple Finance foi criada precisamente para atender a essa demanda. Fundada em 2019, a Maple combina conhecimentos tradicionais de finanças com infraestrutura de blockchain e estabeleceu de forma constante sua posição como fornecedora líder de gestão de ativos na cadeia.
2. na cadeia ativos gestão: Maple Finance
A estrutura do Maple Finance é clara e simples. Ela conecta provedores de fundos (LP) com mutuários institucionais, facilitando empréstimos na cadeia baseados em crédito.
Isto levanta uma questão chave: na finança tradicional, a gestão de activos geralmente envolve a diversificação do portfólio dos clientes em acções, obrigações, imóveis e outras ferramentas, a fim de gerir o risco e alcançar um crescimento de valor a longo prazo.
Neste contexto, uma plataforma especializada em intermediação de empréstimos pode ser considerada uma verdadeira empresa de gestão de ativos?
Após examinar a operação real da Maple Finance, a resposta torna-se mais clara. A plataforma adotou práticas de gestão de ativos profissionais que vão além da simples intermediação de empréstimos. Ela realiza uma avaliação de crédito minuciosa dos mutuários institucionais e toma decisões estratégicas sobre a alocação de fundos e os termos dos empréstimos.
Durante todo o processo de empréstimo, a Maple também realiza uma gestão ativa de fundos, utilizando mecanismos como a garantia de colateral e o re-empréstimo. Este modelo operacional claramente vai além de um simples intermediário de empréstimos, aproximando-se mais das funções de uma moderna empresa de gestão de ativos.
3. Os principais participantes e o mecanismo operacional da Maple Finance
O Maple Finance pode operar como uma instituição de gestão de ativos na cadeia ( e não apenas como um intermediário de empréstimos ), devido à sua estrutura de participantes claramente definida e a um quadro operacional sistemático. Os produtos do Maple são construídos em torno de três papéis-chave dos participantes:
A Maple Finance, como uma instituição de gestão de ativos na cadeia ( e não apenas como um intermediário de empréstimos ), tem seu papel fundamentado em sua estrutura clara de participantes e uma estrutura operacional sistemática. Seu modelo de produto é construído em torno de três papéis principais de participantes:
Esta estrutura reflete os mecanismos de proteção existentes nas finanças tradicionais. Nos negócios de empréstimos corporativos dos bancos, os depositantes fornecem fundos, as empresas solicitam empréstimos, e a equipe interna de crédito avalia sua saúde financeira. Os acionistas, por sua vez, participam das decisões de governança que influenciam a direção da instituição.
O funcionamento do Maple Finance é semelhante. Quando um mutuário solicita um empréstimo, a equipe de crédito do Maple estabelece os termos com base na relação de colateral e na qualidade dos ativos. Os credores fornecem fundos, funcionando de maneira semelhante aos depositantes, enquanto os detentores de $SYRUP assumem um papel de governança semelhante ao dos acionistas, participando da tomada de decisões a nível do protocolo.
Uma diferença chave é que os detentores de $SYRUP também receberão recompensas de staking financiadas pela receita do protocolo. Vale a pena notar que 20% da receita é alocada para recompra, para apoiar estas recompensas.
Considere um exemplo concreto. O principal formador de mercado TIGER 77 precisa de 10 milhões de dólares em capital operacional para expandir suas posições de negociação em momentos de maior volatilidade do mercado. No entanto, os bancos tradicionais recusaram o pedido, alegando confiança limitada no setor de criptomoedas - resultando na incapacidade de TIGER 77 de obter os fundos necessários.
O departamento de empréstimos e consultoria da Maple Finance, Maple Direct, fecha esta lacuna através do seu produto corporativo de alto rendimento (High-Yield Corporate Product). Investidores qualificados que reconhecem o desempenho da Maple Direct depositaram 10 milhões de USDC no pool de empréstimos.
Quando o TIGER 77 solicita um empréstimo, a Maple Direct realiza uma avaliação de crédito abrangente, analisando a situação financeira da empresa, o histórico operacional e a situação de risco. Após a avaliação, foi aprovado um empréstimo de 10 milhões de USDC, com Ethereum como colateral, a uma taxa de 12,5%.
Após a execução do empréstimo, a distribuição de receita começa. O TIGER 77 paga juros mensais, dos quais a Maple Direct retém 12% como taxa de gestão. Os juros restantes são distribuídos aos investidores qualificados.
Aqui, a diferenciação do Maple torna-se claramente visível. Ele vai além do básico de intermediário de empréstimos, gerenciando ativamente as garantias - incluindo o aumento da eficiência de capital através de empréstimos secundários e staking de garantias. Em certos casos, o Maple também constrói empréstimos com base na garantia corporativa da empresa mãe ( em vez de garantias tradicionais ).
Na verdade, os serviços oferecidos pela Maple podem ser comparados aos das instituições financeiras tradicionais. Ela gere ativamente os fundos, e não apenas conecta credores e devedores. Essa abordagem reforça a posição da Maple como uma empresa de gestão de ativos de nível institucional confiável, e não apenas como mais uma plataforma de empréstimos DeFi.
4. Produtos principais da Maple Finance
4.1. Maple Institucional
A Maple Finance estabeleceu sua posição como uma entidade legítima de gestão de ativos na cadeia, oferecendo uma variedade de produtos estruturados. Seus produtos são principalmente divididos em duas grandes categorias: produtos de empréstimo e produtos de gestão de ativos, cada uma projetada para atender diferentes níveis de tolerância ao risco e objetivos de retorno dos investidores.
Primeira classe - produtos de empréstimo - inclui o Maple Blue Chip ( e o produto de Alto Rendimento ). A linha de produtos Blue Chip é projetada para investidores conservadores que valorizam a preservação de capital. Aceita apenas ativos maduros como garantia, como Bitcoin e Ethereum, e segue práticas rigorosas de gestão de risco.
Em comparação, os produtos de alto rendimento são direcionados a investidores que buscam retornos mais altos e estão dispostos a assumir maiores riscos. A sua estratégia central envolve a gestão ativa de ativos sobrecolateralizados — através de staking ou empréstimos secundários — para gerar rendimentos adicionais, em vez de simplesmente manter a garantia.
A segunda categoria de produtos da Maple Finance - gestão de ativos - começou com seu produto BTC Yield (, que tem um rendimento de ) BTC. Este produto foi lançado no início deste ano, em resposta à crescente demanda institucional por Bitcoin. Sua proposta de valor é simples: as instituições não precisam manter Bitcoin de forma passiva, mas podem depositar BTC para ganhar juros, gerando rendimento a partir de ativos existentes.
Isso naturalmente levanta uma questão: se as instituições podem comprar e manter Bitcoin diretamente, por que não gerenciá-lo elas mesmas? A resposta reside nas limitações práticas - principalmente na falta de infraestrutura tecnológica ou conhecimento operacional especializado para gerar segurança.
Os produtos de rendimento em Bitcoin da Maple Finance utilizam a dupla aposta (dual staking) fornecida pelo Core DAO. Neste modelo, as instituições armazenam com segurança os seus Bitcoins em certos custodiante de nível institucional, obtendo recompensas de staking ao comprometerem-se a não movimentar os seus ativos durante um período determinado. Em resumo, as instituições bloqueiam os seus ativos com segurança e obtêm rendimento.
No entanto, o processo real de operação é mais complexo do que parece. Por trás da simples aparência de "ganhar rendimento com Bitcoin", existe uma série de passos técnicos e operacionais - firmar contratos com instituições de custódia, participar no staking do Core DAO e converter as recompensas de staking de $CORE em dinheiro. Cada passo requer conhecimento especializado, e a maioria das instituições não possui esse conhecimento internamente.
Isso reflete um padrão familiar no sistema financeiro tradicional. Embora as empresas possam gerenciar ativos diretamente, elas geralmente dependem de empresas de gestão de ativos especializadas para realizar esse trabalho de forma eficiente e segura. No setor das criptomoedas, a demanda por esse tipo de especialização é ainda maior - considerando a complexidade técnica, supervisão regulatória, segurança e gestão de riscos, entre outros aspectos.
A Maple Finance planeia expandir-se para uma gama mais ampla de produtos de gestão de ativos, começando com produtos de rendimento em Bitcoin. Esta estratégia é crucial para fechar a lacuna entre os investidores institucionais e o mercado de criptomoedas, abordando uma necessidade que há muito não era satisfeita.
Ao fornecer serviços abrangentes e geridos de forma profissional, a Maple permite que as instituições busquem retornos estáveis a partir de ativos digitais — sem desviar o foco do seu core business.
( 4.2 xaropeUSDC
Os produtos discutidos até agora são principalmente direcionados a investidores qualificados, limitando o acesso aos investidores de varejo em geral. Para resolver esse problema, a Maple Finance lançou o syrupUSDC e o syrupUSDT — que são pools de liquidez voltados para investidores de varejo, baseados na infraestrutura de empréstimo existente da Maple e na rede de tomadores.
Os fundos angariados através do syrupUSDC serão emprestados a mutuários institucionais provenientes dos pools blue chip e de alto rendimento da Maple, que aceitam o mesmo processo de avaliação de crédito que os outros produtos da Maple. Os juros gerados por estes empréstimos são diretamente distribuídos aos depositantes do syrupUSDC.
Embora a estrutura dos produtos institucionais seja semelhante à da Maple, o pool syrup é gerido de forma independente. Este design reduz a barreira de entrada para utilizadores individuais, mantendo a rigorosidade operacional dos produtos institucionais, ao mesmo tempo que aumenta a acessibilidade sem comprometer a estabilidade estrutural.
Embora a taxa de retorno seja ligeiramente inferior ao nível oferecido aos participantes institucionais, a Maple introduziu o sistema de recompensas "Drips" para aumentar o envolvimento a longo prazo. Os Drips oferecem recompensas adicionais em tokens, calculadas em forma de juros compostos a cada quatro horas. No final de cada temporada, os pontos podem ser convertidos em tokens SYRUP. Através deste mecanismo de incentivos e uma estratégia de captação de recursos ativa, a Maple Finance atraiu cerca de 1.9 bilhões de USDC e USDT.
Em suma, syrupUSDC/USDT estende produtos de nível institucional aos investidores retalhistas, combinando acessibilidade com um mecanismo de recompensas estruturado. Ao integrar Drips, a Maple demonstra uma compreensão profunda da dinâmica de participação no Web3, oferecendo um modelo que incentiva a participação contínua enquanto mantém a disciplina financeira.
![Análise Profunda do Maple Finance: Gestão de Ativos na Cadeia na Era do Capital Institucional])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-8e74c11aa1251a5883c006fdfe3ea9fa.webp###
5. Vantagens diferenciadoras chave da Maple Finance
A principal vantagem diferenciadora da Maple Finance reside na implementação de seu sistema de nível institucional totalmente implantado na cadeia. A Maple não se baseia apenas em protocolos de empréstimo algorítmico, mas combina a infraestrutura na cadeia com o conhecimento especializado humano, criando um ambiente que atende aos padrões institucionais.
( 5.1. Serviço desenvolvido por especialistas em finanças tradicionais
Esta distinção começa na composição da equipa da Maple. Muitas plataformas de finanças na cadeia carecem de profissionais com formação em finanças tradicionais. Embora essa experiência não seja absolutamente necessária.