L'importance de l'étude de la tokenomics et méthodes d'analyse
Le modèle économique des jetons est crucial pour le succès des projets Web3. Lors du développement d'un projet, il est nécessaire de concevoir soigneusement le modèle économique des jetons afin d'assurer un développement durable à long terme. Les utilisateurs ordinaires, avant de participer à un projet, doivent évaluer attentivement sa tokenomics, ce qui aide à améliorer le taux de réussite des investissements.
Cet article prendra un projet DePin comme exemple pour discuter de la manière d'analyser les avantages et les inconvénients des modèles de jetons. L'analyse se fera principalement selon quatre dimensions : l'approvisionnement en jetons, l'utilité des jetons, la distribution des jetons et la gouvernance des jetons.
1. Approvisionnement en jetons
Les indicateurs clés pour évaluer l'offre de jetons comprennent :
Offre maximale : limite supérieure du nombre de jetons définie par le code
Volume en circulation : nombre actuel de jetons en circulation
Capitalisation boursière actuelle : prix multiplié par l'offre en circulation
Capitalisation boursière entièrement diluée : prix multiplié par l'offre maximale
Le mécanisme de destruction des jetons est également un facteur important influençant l'offre. Une réduction continue de l'offre appartient à la déflation, tandis que l'inverse est l'inflation.
Prenons l'exemple du projet DePin, dont l'offre totale est de 1 milliard de jetons :
120 millions alloués à l'équipe, libérés progressivement sur 6 ans
280 millions distribués aux investisseurs et airdrop
6 millions restantes générées par le minage
L'équipe du projet prévoit de racheter des jetons grâce aux revenus d'exploitation, ce qui présente une tendance globale à la déflation, soutenant ainsi la valeur des jetons.
2. Utilité du jeton
L'utilité du jeton reflète la valeur du jeton et les scénarios d'utilisation réels, et peut être divisée en trois aspects :
Utilité : paiement des frais de Gas, paiements dans le monde réel, etc.
Accumulation de valeur : gains de staking, participation aux votes de gouvernance, etc.
Effet de réseau : comme certains jetons de mème populaires
Le jeton de ce projet DePin est principalement utilisé pour des services au sein de l'écosystème, tels que le paiement des frais de réseau, l'échange de données gratuites, etc., et possède un certain soutien de valeur.
3. Distribution des jetons
Les méthodes de distribution des jetons sont principalement au nombre de deux :
Lancement équitable : comme Bitcoin, pas de distribution préalable.
Lancement après le pré-minage : comme Ethereum, une partie est d'abord attribuée à des groupes spécifiques.
Il est important de prêter attention aux objets de détention des jetons, car différents types de détenteurs peuvent adopter différentes stratégies de trading. Idéalement, la répartition des jetons devrait être relativement uniforme pour éviter une trop grande concentration. La norme de l'industrie Web3 est de distribuer au moins 50 % des jetons à la communauté.
Il est également nécessaire de comprendre le plan de verrouillage et de libération des jetons, afin d'estimer la pression de vente potentielle à l'avenir.
4. Gouvernance des jetons
Inciter les participants à garantir un développement durable à long terme est la question centrale de la tokenomics. De nombreux projets adoptent un mécanisme de staking pour augmenter la valeur des jetons :
Staking pour obtenir un revenu passif, augmenter la valeur minimale du jeton
Verrouiller une partie des jetons, réduire l'offre sur le marché
Ce projet DePin offre également un service de staking pour réduire la pression de vente après le lancement.
Résumé
Un excellent modèle économique de jeton doit posséder trois éléments clés :
Mécanisme de staking raisonnable
Scénarios d'application riches
Revenus d'affaires en croissance stable
Bien que le modèle économique des jetons soit important, il dépend finalement de la création de valeur de l'entreprise elle-même. Actuellement, le modèle économique des jetons est encore en évolution rapide, mais les dimensions d'analyse clés tournent toujours autour de l'offre, de la demande, de la distribution et de la gouvernance.
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GasFeeBeggar
· 08-12 05:09
C'est une zone de catastrophe pour les investisseurs détaillants, c'est toute une histoire de larmes et de sang.
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DeFi_Dad_Jokes
· 08-12 05:04
C'est encore une question de compétences de base, les oiseaux maladroits volent d'abord.
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GhostChainLoyalist
· 08-12 05:04
Frère, ne fais pas autant d'analyses, il suffit de voir si le projet de fête prend les gens pour des idiots.
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AirdropHunterXM
· 08-12 05:04
Les spéculateurs sont comme ça.
Voir l'originalRépondre0
GateUser-cff9c776
· 08-12 05:03
La richesse se trouve dans le risque. L'économie des jetons de Schrödinger nous fait signe.
tokenomics : méthode d'analyse à quatre dimensions clé du succès ou de l'échec des projets Web3
L'importance de l'étude de la tokenomics et méthodes d'analyse
Le modèle économique des jetons est crucial pour le succès des projets Web3. Lors du développement d'un projet, il est nécessaire de concevoir soigneusement le modèle économique des jetons afin d'assurer un développement durable à long terme. Les utilisateurs ordinaires, avant de participer à un projet, doivent évaluer attentivement sa tokenomics, ce qui aide à améliorer le taux de réussite des investissements.
Cet article prendra un projet DePin comme exemple pour discuter de la manière d'analyser les avantages et les inconvénients des modèles de jetons. L'analyse se fera principalement selon quatre dimensions : l'approvisionnement en jetons, l'utilité des jetons, la distribution des jetons et la gouvernance des jetons.
1. Approvisionnement en jetons
Les indicateurs clés pour évaluer l'offre de jetons comprennent :
Le mécanisme de destruction des jetons est également un facteur important influençant l'offre. Une réduction continue de l'offre appartient à la déflation, tandis que l'inverse est l'inflation.
Prenons l'exemple du projet DePin, dont l'offre totale est de 1 milliard de jetons :
L'équipe du projet prévoit de racheter des jetons grâce aux revenus d'exploitation, ce qui présente une tendance globale à la déflation, soutenant ainsi la valeur des jetons.
2. Utilité du jeton
L'utilité du jeton reflète la valeur du jeton et les scénarios d'utilisation réels, et peut être divisée en trois aspects :
Le jeton de ce projet DePin est principalement utilisé pour des services au sein de l'écosystème, tels que le paiement des frais de réseau, l'échange de données gratuites, etc., et possède un certain soutien de valeur.
3. Distribution des jetons
Les méthodes de distribution des jetons sont principalement au nombre de deux :
Il est important de prêter attention aux objets de détention des jetons, car différents types de détenteurs peuvent adopter différentes stratégies de trading. Idéalement, la répartition des jetons devrait être relativement uniforme pour éviter une trop grande concentration. La norme de l'industrie Web3 est de distribuer au moins 50 % des jetons à la communauté.
Il est également nécessaire de comprendre le plan de verrouillage et de libération des jetons, afin d'estimer la pression de vente potentielle à l'avenir.
4. Gouvernance des jetons
Inciter les participants à garantir un développement durable à long terme est la question centrale de la tokenomics. De nombreux projets adoptent un mécanisme de staking pour augmenter la valeur des jetons :
Ce projet DePin offre également un service de staking pour réduire la pression de vente après le lancement.
Résumé
Un excellent modèle économique de jeton doit posséder trois éléments clés :
Bien que le modèle économique des jetons soit important, il dépend finalement de la création de valeur de l'entreprise elle-même. Actuellement, le modèle économique des jetons est encore en évolution rapide, mais les dimensions d'analyse clés tournent toujours autour de l'offre, de la demande, de la distribution et de la gouvernance.